Die Finanzschulden setzen sich wie folgt zusammen:
Finanzschulden – kurzfristig
| [ XLS ] |
|
in Mio € |
31.12.2007 |
31.12.2006 |
|
Anleihen |
– |
– |
|
Commercial Paper |
7,0 |
293,6 |
|
Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten |
126,6 |
51,6 |
|
Darlehen von Dritten |
22,9 |
36,1 |
|
Verbindlichkeiten gegenüber nahestehenden Unternehmen |
93,5 |
– |
|
Sonstige Finanzschulden |
2,3 |
3,6 |
|
Finanzschulden gegenüber sonstigen Beteiligungsgesellschaften |
7,1 |
5,7 |
|
Verbindlichkeiten aus Finanzierungsleasing |
1,0 |
0,5 |
|
Verbindlichkeiten aus Derivaten (Finanztransaktionen) |
40,0 |
107,3 |
|
|
300,4 |
498,4 |
Finanzschulden – langfristig
| [ XLS ] |
|
in Mio € |
31.12.2007 |
31.12.2006 |
|
Anleihen |
969,2 |
477,5 |
|
Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten |
15,5 |
74,4 |
|
Darlehen von Dritten |
52,9 |
61,0 |
|
Verbindlichkeiten gegenüber nahestehenden Unternehmen |
– |
– |
|
Sonstige Finanzschulden |
– |
0,1 |
|
Verbindlichkeiten aus Finanzierungsleasing |
8,9 |
0,6 |
|
Verbindlichkeiten aus Derivaten (Finanztransaktionen) |
0,1 |
– |
|
|
1.046,6 |
613,6 |
Die Finanzierungszusagen von Kreditinstituten gegenüber der Merck-Gruppe setzen sich wie folgt zusammen:
| [ XLS ] |
| ||||||
|
in Mio € |
Finanzierungs- |
Ausnutzung* am 31.12.2007 |
Verzinsung |
Fälligkeit | ||
|
Syndizierter Kredit 2007 |
2.000,0 |
– |
variabel |
2014 | ||
|
Bilaterale Kreditvereinbarungen mit Kreditinstituten |
22,5 |
11,3 |
fix |
2017 | ||
|
Bilaterale Kreditvereinbarungen mit Kreditinstituten |
4,7 |
4,7 |
fix |
2009 | ||
|
Diverse Banklinien |
531,8 |
126,8 |
fix/variabel |
< 1 Jahr | ||
|
|
2.559,0 |
142,8 |
|
| ||
Der im Jahr 2006 abgeschlossene Multi-Währungs-Kredit über 11,5 Mrd € zur Finanzierung der Akquisition der Serono S.A., Schweiz, wurde im abgelaufenen Geschäftsjahr komplett zurückgezahlt und gekündigt. Eine neue Multi-Währungs-Betriebsmittelkreditlinie über 2 Mrd € wurde im abgelaufenen Geschäftsjahr zu deutlich besseren Konditionen vereinbart. Der neue Kredit weist eine siebenjährige Laufzeit auf und wurde bei einem international zusammengesetzten Bankenkonsortium platziert.
Die kurz- und langfristigen Verbindlichkeiten der Merck-Gruppe gegenüber Kreditinstituten bestehen in folgenden Währungen:
| [ XLS ] |
|
in % |
31.12.2007 |
31.12.2006 |
|
Euro |
68,8 |
78,3 |
|
US-Dollar |
0,6 |
0,4 |
|
Pfund Sterling |
– |
– |
|
Schweizer Franken |
– |
0,2 |
|
Yen |
1,8 |
1,0 |
|
Übrige Währungen |
28,8 |
20,1 |
|
|
100,0 |
100,0 |
Im Jahr 2005 wurde eine Euro-Benchmark-Anleihe über die Merck Finanz AG, Luxemburg, am europäischen Kapitalmarkt begeben. Das Volumen der Emission betrug 500 Mio € mit einer Laufzeit von sieben Jahren. Der Coupon der Anleihe beträgt 3,75 % und der Ausgabekurs lag bei 99,716 %. Der Zinsaufwand der Anleihe wurde durch Zinsswaps auf Basis 6-Monats-Euribor variabilisiert. Die Bewertung erfolgte zum beizulegenden Zeitwert unter Berücksichtigung von Disagio und Transaktionskosten.
In 2007 wurde eine weitere Euro-Benchmark-Anleihe über 500 Mio € durch die Merck KGaA am europäischen Kapitalmarkt begeben. Die Laufzeit beträgt 3 Jahre. Der Coupon der Anleihe beträgt 4,75 % und der Ausgabekurs lag bei 99,7 %. Die Bewertung erfolgte zu fortgeführten Anschaffungskosten.
Zur Deckung des kurzfristigen Kapitalbedarfs steht der Merck KGaA ein Commercial-Paper-Programm mit einem Volumen von 500 Mio € zur Verfügung, welches zum Berichtszeitpunkt nicht in Anspruch genommen war. Merck Gesellschaften in Taiwan haben zum Berichtszeitpunkt Commercial Paper im Gegenwert von 7,0 Mio € in Anspruch genommen.
Die Verbindlichkeiten aus Finanzierungsleasing stellen den diskontierten Wert zukünftiger Zahlungen aus Finanzierungsleasing dar. Es handelt sich dabei zum größten Teil um Verbindlichkeiten aus Finanzierungsleasing von Gebäuden.
Informationen zu den Verbindlichkeiten gegenüber nahestehenden Unternehmen sind den Erläuterungen in Abschnitt [48] zu entnehmen.
